對剛踏入美股市場的新手而言，選擇太多，可能會讓你感到不知所措、難以做決策。
在這種情況下，買進ETF是一個不錯的選擇（一籃子的股票！）本篇將告訴你：QQQ是一款追蹤美國頂尖科技股的ETF，具有高度成長性和風險承受度。
特別適合想分散投資科技股、積極追求成長的你。
QQQ成分股，有哪些？
QQQ配息和成本，該怎麼看？誰適合投資QQQ？
這些問題的提出，能幫你更好把握住投資方向！
像在茫茫宇宙中，找到一顆「明亮的指引之星」讓你在美股市場中，
快速找到定位，抓緊投資良機
避免無法陷入恐慌，造成不必要的損失。
QQQETF簡介，讓你一次就搞懂！
美國股市在全球金融市場中，具有舉足輕重的地位，市值龐大，當中也包含了許多科技、創新的公司。隨著科技越來越快速的發展腳步，許多人將目光投向美股市場，並尋找適合自己的一個投資機會。
但是，股市中充滿變數與風險。
只要遇上突如其來的市場震盪，就可能讓你的錢從此人間蒸發…。在這樣的市場環境中，要如何跟上趨勢，同時又降低風險、確保回報呢？那你一定要來好好了解：QQQ以及QQQ的成分股！
QQQ屬於交易所交易基金(ETF)，在1999年成立，追踪 Nasdaq-100 指數，包括美國最有創新力和市值最大的100家非金融公司，其中多是科技和網路相關企業。
投資QQQ 相當把錢投到市場上最有潛力的科技巨頭，享受他們帶來的回報。目前資產管理規模，已在1600億美元左右。
什麼是「交易所交易基金(ETF)」？
ETF是Exchange-Traded Fund的縮寫，結構類似共同基金，但交易方式與股票相同。
ETF通常追蹤某個指數，例如：標普500指數、那斯達克100指數等，並將指數中的各種資產，如股票、債券、商品等，按照一定比例組合起來。ETF在交易所上市交易，你可在交易時段內隨時買入或賣出，你可使用各種股票交易策略，例如：限價單、止損單等等。
ETF就像在超市買綜合水果籃，裡面有蘋果、香蕉、橙子多種水果，省去了挑選和搭配的煩惱。通過購下ETF，讓你輕鬆實現多元投資，降低風險。
QQQ 的出現，讓投資人更方便投資「美國最具潛力的科技公司」不需要自己挑選股票。
現在，QQQ 已成為市場上非常受歡迎的 ETF 之一，無論是剛接觸美股的新手，還是有豐富經驗的投資者，都非常喜歡 QQQ。接下來讓我們進一步了解QQQ成分股吧！
| 基本資料 | |
| 代號 | QQQ |
| 全名 | Invesco QQQ Trust |
| 追蹤指數 | NASDAQ-100 Index（那斯達克100指數） |
| 發行時間 | 1999/3/10 |
| 費用率 | 0.2% |
| 投資標的類型 | 大型成長股、科技股 |
| 投資的區域 | 美國 |
| 持股的數量 | 102 (定期會更新） |
QQQ成分股，有哪些？
QQQ追踪的指數：Nasdaq-100
在了解QQQ成分股之前，讓我們先搞懂Nasdaq-100指數有什麼特別？Nasdaq-100指數（Nasdaq-100 Index）是一個股票市場指數，由美國納斯達克證券交易所（Nasdaq Stock Market）創立。
該指數包含納斯達克證券交易所上市的前100家市值最大、非金融類的公司。由納斯達克證券交易所的公司，而且主要以科技、創新產業為主，因此Nasdaq-100指數在很大程度上反映了這些行業的表現。
它可以被看作是「一個運動員團隊」由納斯達克證券交易所上市的100位表現最出色的運動員組成。這些運動員各來自科技、互聯網、生物技術等高科技和創新領域。而金融類公司不包括在內，就像運動員團隊中不包括教練或其他工作人員一樣。換句話說，如果你想了解「高科技和創新行業」的競爭狀況和表現，關注Nasdaq-100指數將會是一個很好的選擇。
QQQ產業分布
QQQ成分股排名前三的產業，分別是：資訊科技（49.13％）、通訊服務（16.94％）、非必需消費品（14.27％）請注意，這些比例可能會隨時間和市場變動而變化。
因此，在查看最新數據時，建議查閱QQQ的官方網站。
| 產業 | 比重 |
|---|---|
| 資訊科技 | 49.13% |
| 通訊服務 | 16.94% |
| 非必需消費品 | 14.27% |
| 健康護理 | 6.31% |
| 必需消費品 | 6.13% |
| 工業 | 4.39% |
| 金融 | 1.24% |
| 公用事業 | 1.17% |
| 能源 | 0.42% |
QQQ成分股：前10大持股
在QQQ成分股中，光是前10大持股就佔超過一半的比重，大約有53%。
這些企業都是在市場上具有很高的地位和影響力，也都是科技公司，例如：蘋果、亞馬遜、谷歌母公司Alphabet等！談到科技股，其實應該把它當作，相對過去傳統產業的概念來理解。
它並不是一種特定的產業類別。因為科技股會隨著時間和科技進步不斷變化，很可能在數十年後，現在被當作是科技股的公司變成了傳統產業。換句話說，資訊科技、網絡技術、移動設備等的新技術，不表示它們在未來一定屬於科技產業。
以下是QQQ成分股的前10大持股公司：
| 排名 | 公司名稱 | 股票代號 | 比重 |
|---|---|---|---|
| 1 | 微軟公司（Microsoft Corp.） | MSFT | 13.33% |
| 2 | 蘋果公司（Apple Inc.） | AAPL | 12.64% |
| 3 | 亞馬遜（Amazon.com Inc.） | AMZN | 6.32% |
| 4 | NVIDIA Corporation | NVDA | 5.20% |
| 5 | Meta Platforms Inc. | META | 4.06% |
| 6 | Alphabet Inc. Class A (Google) | GOOGL | 3.81% |
| 7 | Alphabet Inc. Class C (Google) | GOOG | 3.78% |
| 8 | Tesla, Inc. | TSLA | 3.04% |
| 9 | PepsiCo Inc. | PEP | 2.00% |
| 10 | Broadcom Inc. | AVGO | 1.98% |
QQQ配息與成本，怎麼看？
QQQ內扣費用
知道了QQQ成分股之後，我們在投資QQQ時，更需要注意的是內扣費用，包括：管理費和手續費等。
對於QQQ而言，其總費用比率（expense ratio）為0.20%，意味著每年需要支付20美元的費用，以換取每1萬美元的投資。相對於其他同類基金，QQQ的費用比率算是中等水平。
像是：知名的指數型ETFVTI，只有收0.03%左右，在台灣的國民ETF都有的0050，卻高達0.4%左右。
QQQ追蹤誤差
知道了QQQ成分股之後，你去比較QQQ ETF和NASDAQ-100 Index的年化報酬率，你會發現5年期兩者的報酬，追蹤誤差在0.24%，而10年期的追蹤誤差在0.26%，在ETF中誤差算是很小的！
作為一個追踪Nasdaq-100指數的ETF，它的目標就是把追踪誤差保持在最低水平。換句話說，投資人可更準確把握其所持有的資產與標的指數之間的關係，從而更好地評估投資組合的績效。
什麼是「追蹤誤差」？
追踪誤差是衡量一個投資基金（如ETF或指數基金）的實際表現，與它想要模仿的指數表現之間的差距。簡單來說，追踪誤差就是基金表現，跟指數表現之間的落差。
想像一下，你參加了一場模仿秀比賽，你的目標是模仿某位歌手。如果你的模仿表現非常接近原唱，那麼你的「模仿誤差」就很小；反之，如果你的模仿表現與原唱者相差很遠，那麼你的「模仿誤差」就很大。
同樣，在投資領域中，追踪誤差就像是模仿誤差。而追踪誤差可能受到「管理費用、交易成本和其他因素」的影響。投資者通常希望追踪誤差越小越好，因為這意味著基金能更好地模仿指數的表現。
QQQ配息情況
知道了QQQ成分股之後，你也要知道QQQ是怎麼分配利潤的！QQQ也是一個分配型基金，意味著它會將持有股票的股息分配給投資人。
配息方式是季配息，在3月、6月、9月、12月會發放股息，過去5年每股股利平均約1.7元。雖然QQQ從發行以來不曾中斷配息，紀錄良好，股息殖利率約為0.5%，可是與其他指數型ETF相較而言還是偏低。
我們覺得投資QQQ的人，通常是希望享受到美國科技股強勁的增長幅度。
更關注的應該是：股價是否隨著公司的成長而上升，從中得到價差的收益，並非每季度的配息。換句話說，配息與股息殖利率，都不是投資QQQ 最重要的考慮因素。
QQQ收益表現如何？
QQQ年化報酬率和價格走勢
知道了QQQ成分股之後，我們也要知道QQQ年化報酬率和價格走勢。
過去十年來，QQQ的年化報酬率一直保持在相當不錯的水平。截至目前，QQQ的10年年化報酬率約為20%表現優異，吸引了大量投資者的關注。
QQQ的價格走勢與QQQ成分股的表現密切相關。過去幾年，科技、消費電子、生物科技等行業的崛起，帶動了美股市場的快速發展，尤其是QQQ成分股相關的公司。因此QQQ收益率不斷攀升，價格走勢向好。
如果你想要知道QQQ即時的價格走勢，
你可使用以下幾種方法：
- 股市交易平台和經紀商：許多股市交易平台和經紀商提供股價走勢圖表。如果您已經在某個平台擁有交易賬戶，你可以在該平台上查看QQQ的股價走勢
- 財經新聞網站：像Yahoo Finance、Google Finance、MarketWatch等財經新聞網站，提供免費的股票走勢查詢服務，你可以在這些網站上查看QQQ的最新股價走勢
- 手機App：許多手機應用程序（如：Yahoo Finance、Robinhood、TradingView等）也提供股價走勢查詢功能，你可以在手機上安裝這些應用程序，來查看QQQ的股價走勢
QQQ投資風險
知道了QQQ成分股之後，也要知道投資QQQ的風險。
在過去的10年中，QQQ的「回檔風險」平均落在「20%-30%」之間。2018年底，由於全球股市的普遍下跌，QQQ經歷了約20%的回檔；2020年初COVID-19疫情爆發時，QQQ的回檔也達到了30%左右。但是如果遇到2000年網路泡沫，Nasdaq指數從2000年3月10日（峰值）到2002年10月9日（谷底），直接下跌了約78%。因為QQQ追踪Nasdaq-100指數，它也經歷了同樣程度的回檔。
也就是說，長期持有QQQ一定會遇到大幅波動的情況，所以你要有心理準備。
如果你個性最多只能承受10%到20%的波動，建議這類偏重成長、風險集中的ETF就不要投資。但如果你的投資個性比較冒險進取，而且對科技行業的成長獲利很感興趣，你就不要錯過！
ETF的過往報酬並不代表未來績效，尤其是以科技股為主要持股的QQQ波動相當大！你應該根據自己的風險承受能力和投資目標，更深入了解QQQ成分股情況，再自行判斷是否要投資！
什麼是「回檔風險」？
回檔風險可以想象成你在爬山時，所遇到的下滑。
當你在征服一座山峰時，你會不時遇到一些陡峭的地段，需要下滑一段距離。
這就像投資市場中的回檔風險：當股票或基金的價格達到高點後，可能會出現一段跌幅。
回檔風險衡量的就是這段跌幅所占的百分比，它可以幫助投資者了解在市場不利變化時，他們的投資可能會下滑多少，進而做出更明智的投資決策。
QQQ優缺點，有哪些？
QQQ的優點
成長幅度大
QQQ成分股包括許多美國領先的科技和創新型公司，強勁的增長幅度為投資人帶來很不錯的報酬率！QQQ目前10年年化報酬率約20%。當然，他的波動也大，虧損時的幅度也大噢！
管理費用較低
與其他的ETF相比，QQQ的內扣費用只有0.2%相對較低，有助於提高投資回報。
持股分布多元化
QQQ成分股有100家左右，不同類型的公司股票，降低單一股票風險，為投資者提供多元化投資機會。
交易靈活度高
作為ETF，QQQ在交易時間內可以隨時買賣，具有高度的流動性。
QQQ的缺點
過度集中少數公司
雖然QQQ成分股包括100家公司，但其中前10大持股占比高，導致過度集中，增加投資風險。
在過去的10年中，QQQ的「回檔風險」平均落在20%-30%之間，甚至遇到一些特殊情況，例如：2000年網路泡沫化，直接下跌了快80%！波動幅度很大
偏重科技行業
QQQ成分股的組合，偏重科技和創新型企業，在科技行業波動時，受到會有較大的影響。
缺乏主動管理
作為ETF，QQQ成分股的投資組合是由追踪的指數決定，無法自己靈活調整，應對市場變化。
| 優點 | 缺點 |
|---|---|
| 1. 成長幅度大 | 1. 過度集中少數公司 |
| 2. 管理費用較低 | 2. 偏重科技行業 |
| 3. 持股分布多元化 | 3. 缺乏主動管理 |
| 4. 交易靈活度高 |
QQQ和其他科技ETF做比較（QQQM、XLK、VGT）
年化報酬率比較
我們比較QQQ與其他科技指數基金的收益表現。以近五年的年化報酬率為例：
- QQQ：年化報酬率約25%
- QQQM：年化報酬率約24.5%（與QQQ相近，但規模較小）
- XLK：年化報酬率約22%
- VGT：年化報酬率約23.5%
從上面看來，QQQ在過去五年中的收益表現相對較好，但與其他科技ETF的差距並不大。
內扣費用與稅務比較
對於投資人來說，ETF的內扣費用與稅務問題，也是一個重要的考慮因素：
- QQQ：費用比率是0.20%
- QQQM：費用比率是0.15%（與QQQ相似，但費用較低）
- XLK：費用比率是0.20%
- VGT：費用比率是0.10%
從內扣費用角度來看，VGT的費用最低，而QQQ與XLK的費用相當。QQQM的費用略低於QQQ。
ETF的稅務問題因投資人在的國家法規不同有差異，因此在選擇基金時，你還需要考慮自己的稅務狀況，才知道綜合評比過後，投資哪一檔科技類的ETF比較划算！
| 比較 因素 | QQQ | QQQM | XLK | VGT |
|---|---|---|---|---|
| 追蹤 指數 | 那斯達克100指數 （NASDAQ-100 Index） | 那斯達克100指數 （NASDAQ-100 Index） | 美國科技精選行業指數 （Technology Select Sector Index） | MSCI美國可投資市場 資訊科技25/50指數 （MSCI US Investable Market Information Technology 25/50 Index） |
| 年化 報酬率 (近5年) | 25% | 24.5% | 22% | 23.5% |
| 費用 比率 | 0.2% | 0.15% | 0.2% | 0.1% |
| 成立 年份 | 1999 | 2020 | 1998 | 2004 |
| 資產 規模(億美元) | 1590 | 58 | 409 | 422 |
| QQQ 成分股 數量 | 100 | 100 | 75 | 340 |
| 投資 風格 | 大型科技公司 | 大型科技公司 | 科技類股 | 科技類股 |
| 股息 收益率 | 0.48% | 0.47% | 1.18% | 0.85% |
誰適合投資QQQ？
第一種：長期投資人
希望長期持有資產的投資人，QQQ是一個很不錯的選擇。
QQQ成分股代表了美國科技產業的核心，購買QQQ就能同時對多家科技、資訊公司投資。因此，長期投資人可通過持有QQQ成分股，來分享美國科技產業整體發展的紅利！
第二種：科技行業愛好者
對於對科技行業特別感興趣的投資人，QQQ可以作為一個理想的投資工具，讓他們將資金投入到許多頂尖的科技公司。
簡單來說，QQQ適合給想投資美國的科技產業，並積極追求成長，而且有風險承受能力的投資人。如果你很擔心風險，就不要投資，或者只是配置少少的比例就好。
投資QQQ的新手建議，是什麼？
第一點、評估風險承受能力
新手投資者在投資QQQ之前，應該先評估自己的風險承受能力。由於QQQ成分股波動性可能較大，如果投資者對此無法接受，則應考慮其他較為保守的投資選擇。
第二點、進行定期定額投資
為了降低進場時機的影響，新手投資者可以考慮進行定期定額投資（Dollar-Cost Averaging, DCA）。這樣可以平均購買成本，降低短期市場波動的影響。
第三點、比較其他投資選擇
新手投資者應該在投資QQQ之前，研究其他類似的科技ETF，比較他們的表現、費用和風險，以便找到最適合自己的投資產品。
QQQETF，怎麼買？
選擇適合的交易平台
- 複委託：對在台灣的投資人，你可以請台灣的券商代為購買。國內常見的複委託券商，可定期定額買QQQ的，像是：富邦、元大、永豐證券、凱基、中國信託等等
- 海外券商：如果你想要自行開戶下單，可以選擇幾家大型美股券商，例如：Firstrade第一證券、盈透證券，或是eToro。他們通常能提供比國內券商，更有競爭力的交易費用，和較低的匯兌成本
基本操作流程（海外券商）
- 開戶：首先，投資者需要在選定的交易平台開立一個美股交易帳戶
- 入金：將資金轉入美股交易帳戶。不同的交易平台可能會有不同的入金方式，需要按照平台要求操作
- 下單：在交易平台上找到QQQ的代碼（QQQ），並輸入購買數量、價格等信息，提交買單。通常可以選擇市價單或限價單，根據自己的需求選擇合適的下單方式
- 確認成交：在買單成交後，投資者可以在帳戶中查看持有的QQQ份額
通過以上的流程，你可以輕鬆買到QQQ。不過，在實際操作過程中，不同平台還是有不同的細節，建議你多加留意交易平台的使用教學。你可以參考：
■延伸閱讀｜第一證券Firstrade開戶教學！5分鐘告訴你入金、出金和股息再投入「完整流程」怎麼做？
QQQ的評價與建議
當提到QQQ這個知名的科技ETF時，許多人認為它是一個很好的入門美股科技股的投資工具，可以讓他們輕鬆地分享到許多知名科技公司的成長潛力。
QQQ在過去的歷史中，資產規模大，也表現出了相當不錯的收益表現，尤其內扣費用在ETF中算中等，這點有助於提高最後的投資回報。
但是，有些人對QQQ成分股的過度集中度表示擔心，認為前10大持股的比重超過50％並集中科技股，可能會影響投資組合的風險分散。因此，在投資QQQ時，你應該還要留意風險和波動大的特點。
QQQ常見問題Q&A
QQQ和其他科技ETF，有什麼區別？
A: QQQ主要追踪納斯達克100指數，包括主要的科技和互聯網公司。
其他科技ETF，如XLK和VGT，分別追踪S&P 500科技指數和MSCI美國IMI信息技術指數。不同ETF追踪的指數、成分股和比重有差別，你應該根據自己的需求選擇合適的科技ETF。
QQQ適合長期投資嗎？
A: QQQ有良好的歷史收益表現，並追踪很多優質的科技公司。
對希望分享科技行業成長潛力的長期投資人，QQQ可作為一個不錯的選擇。可是，它的波動平均有20到30%，你應該根據自己的風險承受能力，和投資目標來評估是否適合長期持有。
投資QQQ的風險，有哪些？
A: 投資QQQ的風險，包括：市場風險、波動性風險、以及集中度風險。
QQQ成分股主要是科技股，這些股票的價格波動可能較大。此外，QQQ成分股的前10大持股比重高達53%，可能影響整體投資組合的風險分散。
投資QQQ是否需要，定期調整投資組合？
A: QQQ是一個追踪納斯達克100指數的被動管理基金，它會定期自動調整其成分股，以反映指數的變化。投資人不需要調整投資組合。
我需要多少錢，才能開始投資QQQ？
A: QQQ的價格在不同時間可能會有所不同。QQQ的單股價格約為$380。如果你想購買一股QQQ，至少需要投資約$380。請注意，價格會隨著市場變動而變化噢！
如果你選擇的交易平台，允許購買部分股份，你就可以用更少的資金開始投資。
我如何追踪QQQ的表現？
A: 你可通過各大財經網站、交易平台或金融APP追踪QQQ的價格、成交量和其他相關的數據。
另外，你還可以關注QQQ的Invesco網站，了解基金和QQQ成分股的最新資訊！
簡單來說，QQQ是一款追蹤美國頂尖科技股的ETF，具有高度成長性和風險承受度。適合想分散投資科技股、積極追求成長的你。
因為QQQ成分股集中於高估值大型成長股，可能在獲利不如預期，或經濟衰退時出現強烈回檔。
建議風險承受力較低的投資者，需謹慎配置，或考慮其他類型的ETF，例如：VOO。但是作為科技類股中最具代表性的ETF，QQQ在過去十年表現優異，還是一個很不錯的選擇！
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本篇重要心法：
簡單來說，QQQ適合給想投資美國的科技產業，並積極追求成長，而且有風險承受力的投資人。
QQQ讓你在市場中，找到一顆明亮的指引之星！
